Waarschuwing van de OESO: veel Europese MKB-bedrijven hebben geen toegang tot krediet en zoeken naar andere manieren om zichzelf te financieren

1. Europa waarschuwt voor de moeilijkheden waarmee het MKB wordt geconfronteerd bij het verkrijgen van leningen
2. Alternatieve financieringsmogelijkheden die het Europese MKB onderzoekt

De kleine en middelgrote bedrijven Europese bedrijven, vooral in landen als Spanje, worden geconfronteerd met toenemende moeilijkheden bij het verkrijgen van toegang tot leningen in het traditionele financiële systeem, waar ze vaak achtergrondinformatie of garanties moeten verstrekken die ze niet hebben. Dit wordt bevestigd door het laatste OESO-rapport (Organisatie voor Economische Samenwerking en Ontwikkeling) over de financiering van het MKB.

Volgens de organisatie dwingen de omstandigheden om toegang te krijgen tot leningen in de meeste ontwikkelde landen, met hoge rentetarieven en moeilijke toegang voor nieuwe bedrijven of bedrijven met weinig financiële geschiedenis, bedrijven ertoe om op zoek te gaan naar leningen. andere manieren om uw projecten te financieren.

Sterker nog, de OESO waarschuwt dat veel van deze bedrijven uiteindelijk, als de situatie niet verbetert, steeds meer hun toevlucht zullen nemen tot dit soort bedrijven andere bronnen dan de traditionele om uw bedrijf te financieren, zoals durfkapitaal, niet-bancaire leningen, zogenaamde crowdlending – collectieve financiering – of andere instrumenten die tot nu toe niet zo bekend waren.

Bovendien wijst de organisatie erop dat deze verandering in het financiële paradigma niet slechts een verandering is reactie op de verkrapping van het traditionele krediet: reageert ook op a De noodzaak voor kleine bedrijven om hun financieringsbronnen te diversifiëren, iets wat deskundigen als positief beschouwen.

Antonio Porto, coördinator van onderzoeken naar alternatieve financiering bij het Spaanse Instituut voor Analisten, legde aan deze krant uit dat de overstap naar deze “alternatieve of complementaire manieren” van financiering een keerpunt in de komende jaren zou kunnen betekenen. keerpunt in de manier waarop bedrijven liquiditeit verkrijgen en hun middelen beheren.

De OESO waarschuwt voor de moeilijkheden waarmee het MKB wordt geconfronteerd bij het verkrijgen van toegang tot leningen

De recente OESO-scorebord tegen 2025 Het is heel duidelijk: de toegang tot leningen voor het MKB maakt moeilijke tijden door. Volgens het rapport is de De kredietvoorwaarden zijn restrictiever geworden vanwege de grote economische onzekerheidde hoge tarieven en de lagere bereidheid van banken om dit aan te nemen risico's op lange termijn.

Een alarmerend feit is de toename van probleemleningen: de niet-renderende leningen (NPL) van kleine en middelgrote ondernemingen, dit zijn bedrijven die niet volgens de overeengekomen voorwaarden worden betaald. Deze hebben zich aangemeld lichte rebound en zorgt ervoor dat veel bankentiteiten eisen stellen strengere garanties, diepe financiële geschiedenis of persoonlijke steunbetuigingen afdekken en beveiligen krediet teruggave.

Volgens de OESO is de combinatie van hoge rentetarieven en kredietcrisis vermindert de nieuwe kredietverlening aan het MKB en duwt hen in de richting van andere opties.

Alternatieven voor de meest innovatieve MKB-bedrijven, die doorgaans hogere risico's met zich meebrengen

In de woorden van Antonio Portoveel MKB-bedrijven Ze vertrouwen er niet langer op dat ze tegen redelijke voorwaarden krediet kunnen krijgen. Vooral in de beginfase. En de meesten van hen verkennen andere complementaire wegen.

Van zijn kant, Lola Solanavoorzitter van het Spaanse Instituut voor Analisten, benadrukte dat financiële diversificatie “steeds noodzakelijker wordt”. Het zou uiteraard geen kwestie zijn van het vervangen van de liquiditeit van een lening, maar van het aanvullen ervan met andere alternatieven zoals leasing, waardoor ze toegang krijgen tot machines voor hun bedrijf zonder dat ze al het geld nodig hebben om erin te investeren.

Verder is de CNMV waarschuwde in verschillende technische documenten dat het cruciaal is “versterking van niet-bancaire mechanismen” om de meest innovatieve of risicovolle kmo's te financierenomdat het traditionele financieringsmodel deze niet altijd dekt.

Andere wegen die veel Europese MKB-bedrijven verkennen om zichzelf te financieren

Geconfronteerd met deze context wenden kleine en middelgrote ondernemingen zich tot deze context instrumenten die traditioneel als complementair werden beschouwdmaar vandaag zouden ze een optie kunnen worden om veel bedrijven vooruit te helpen.

Volgens de analyse van het OESO-scorebord, hoewel het erop leek dat bronnen zoals de factoring – openstaande facturen omzetten in onmiddellijke liquiditeit door ze te verkopen – of de leasen – activa gebruiken door periodieke vergoedingen te betalen – dalen, lijkt het erop dat steeds meer bedrijven voor dit soort manieren kunnen kiezen.

Andere relevante manieren zouden volgens de OESO kunnen zijn:

• durfkapitaal en eigen vermogen: Het rapport merkt op dat durfinvesteringen fluctueerden, maar een strategisch kanaal blijven voor bedrijven met een visie op schaal of innovatie. Durfkapitaal houdt in dat een investeerder in het kapitaal van het bedrijf stapt – normaal gesproken met een minderheidsparticipatie – en geld en strategische steun verstrekt in ruil voor een deel van het bedrijf.
• Op activa gebaseerde financiering (op activa gebaseerd): waardoor kmo's hun activa kunnen gebruiken als onderpand om geld te verkrijgen, zonder al te zeer afhankelijk te zijn van hun kredietgeschiedenis. In dit model verkrijgt het bedrijf financiering door te vertrouwen op elementen zoals voorraden, machines, uitrusting of debiteuren, waardoor het gewicht van de eerdere solvabiliteit wordt verminderd.
• Kortlopende leningen of microkredieten: Veel kleine en middelgrote ondernemingen kiezen voor kleinere leningen om onmiddellijke operationele behoeften te dekken, in plaats van grote langetermijnschulden aan te gaan. Het OESO-rapport waarschuwt dat deze trend van invloed kan zijn op het vermogen om in productieve activa te investeren. Dit zijn snelle leningen, met bescheiden bedragen en korte looptijden, die worden gebruikt voor dagelijkse liquiditeit, betaling aan leveranciers of valuta.
• Publieke en gegarandeerde maatregelen: Verschillende Europese regeringen moedigen garanties aan via publieke organisaties, zodat het MKB toegang kan krijgen tot geld, zelfs als ze niet over voldoende garanties beschikken. Met deze lijnen kan de staat of een overheidsinstantie een deel van het risico van de lening dragen, waardoor het voor banken gemakkelijker wordt om financiering te verstrekken aan bedrijven die er anders geen toegang toe zouden hebben.